“清泉”工作,北方信托,SETL和其他人来说,迅速计划在2022年一季度实验探索如何支持互操作性的形式化的资产市场的发展。
相对于cryptocurrencies stablecoins,形式化的资产的当前市值很小,但势头对这些数字资产预计将在未来几年迅速加快。据估计,卷到2027年将达到约24万亿美元。
Tokenisation可以应用于股票和债券,但也非流动性资产,包括商品、财产甚至是艺术。例如,一个股票或者债券的高价值单位(比如超过500美元)可以分为数字作品都有所有权和价值。这增加整体的流动性资产,和可访问性,通过使更多人口的人投资资产,可能历史上不可用。
银行和证券公司应对tokenisation通过发展服务−包括fractionalisation、过程资产被分解成更小的数字令牌−在其他数字资产价值服务功能,如私有密钥保管。金融市场基础设施也拥抱tokenisation通过支持数字证券的完整生命周期。
随着利率的增加,斯威夫特是探索如何启用和提高参与者和系统之间的互操作性在事务生命周期的形式化的资产。为此,斯威夫特2022年第一季度计划一系列的实验利用其信任作为一个中央平台探索发行,交货和付款(DVP)和救赎过程,支持无摩擦和无缝的形式化的资产市场。这些实验将会使用这两种形式的支付和建立中央银行电子货币(CBDCs)。
资产tokenisation−证券市场的趋势和挑战
在未来的十年中,形式化和传统资产可能共存,这构成了潜在的挑战。一个主要风险是各种技术、平台和监管环境将创建一个灌木丛证券市场参与者的连接。这可能导致低效率和分散,以及成本上升和整个行业的风险。
斯威夫特是独特的放置来帮助解决这一挑战。中性,全球合作的强烈关注确保互操作性和设置标准的行业,我们能够互连市场参与者和简化操作通过完成活动集中,否则将会执行机构之间的双边。雷竞技手机版app这个角色依赖于迅速强大的身份和安全框架,与我们的无与伦比的达到和记录的可靠性。
因此,我们正在考虑如何同时支持传统和形式化的资产流动,只重点监管的资产。我们不会成为crypto-custodian也执行直接解决形式化的资产作为金融市场基础设施。相反,我们认为我们的角色是帮助尽可能有效地连接所有实体和使我们的客户提供更好的服务他们的最终用户。
合作创新的行动
迅速、清泉、北方信托SETL和其他行业参与者正在探索的可行性和效益迅速联络线路,连接多个tokenisation平台和各种cash-leg付款类型。这将建立在斯威夫特的CBDCs概述了在我们成功实现互操作性今年早些时候发表的白皮书。
实验计划在Q1,清流和北美信托银行,与其他行业参与者,将代表的关键部分形式化的传统−−和资产的生态系统,包括证券市场基础设施,当地和全球托管人托管人。SETL和北美信托银行迅速将支持和参与各种之间的集成DLT环境和事务编配使用各自的功能。的实验结果将与金融社区共享。
“作为一个中立的合作,跨越11000机构在200多个国家,全球央行和监管,斯威夫特是唯一将密切参与证券的未来,”Thomas Zschach说,首席创新官迅速。“我们期待这组新的实验和创新合作与市场参与者的新兴趋势形式化的资产。”
“我们的愿景即时和无摩擦的交易不仅适用于证券传统乐器,而且新的资产类别,“Vikesh Patel补充道,证券策略,迅速。从这个练习”的见解主要资本市场参与者将帮助我们定义和优先启用所需的具体步骤无缝流程形式化的资产。”
安东尼•Culligan SETL首席工程师说:“我们很高兴将对这一重要行动贡献。我们看到显著创新证券tokenisation,这些实验可能创造更广泛的可访问性和新兴网络之间的互操作性”。
